Согласно макропрогнозу РАН, ключевая ставка Банка России к 2020 году понизиться до 6,5%. На данный момент она составляет 8,25%. Ее снижение будет способствовать росту кредитования, в том числе предпринимателей, а также снижению доходности вкладов. Ставки по последним могут опуститься до 4% годовых, что соответствует целевому уровню инфляции.
По словам одного из авторов прогноза Александра Широва, уменьшение ключевой ставки на 2-4% позволит увеличить объем кредитования бизнеса до 4 трлн рублей. Вместе с этим доходность депозитов снизится до 4%, что приведет к частичному оттоку средств населения из банков. Люди предпочтут вкладываться в высокорискованные активы, однако этот механизм на данный момент недостаточно прозрачен.
В ЦБ отмечают, что объемы средств, вложенных в ПИФы и НПФ, облигации и акции, на данный момент малы по сравнению с традиционными вкладами. Тем не менее, интерес к таким инструментам увеличивается. Регулятор подчеркивает, что массового отказа от депозитов не произойдет, так как ставки по ним будут выше уровня инфляции.
По итогам восьми месяцев текущего года, россияне держали во вкладах почти 25 трлн рублей, 5,5 трлн из них — в валюте. Инвестиции в высокорискованные инструменты при этом составляют не более 3 трлн рублей, считает руководитель БИ НИУ ВШЭ Василий Сколодков.
В «Райффайзенбанке» отмечают, что облигации сегодня уже доходнее традиционных вкладов. При этом ставки по депозитам для юрлиц выше, чем для физлиц. Аналитик кредитной организации Денис Порывай считает, что наши сограждане скорее предпочтут валютные вклады, чем высокорискованные инструменты для инвестиций. Еще одним вариантов вложения средств, по его словам, могут стать так называемые «народные» облигации Минфина, то есть долговые бумаги правительства РФ.
Отметим, что наиболее высокие ставки по депозитам сегодня предлагает «Тинькофф Банк» — 7% на срок от шести до 24 месяцев при невозможности пополнения, «Рокетбанк» — 7,5% на один год без возможности дополнительных взносов, «Ак Барс» — 7,95% при сроке на один год и дистанционном открытии, «Газпромбанк» — до 7,5% при размещении средств на три месяца, а также «Бинбанк» — 8,3%.
По информации БКИ «Эквифакс», с 2014 года доля пенсионеров-заёмщиков увеличилась на 3,8% и сегодня составляет 16% от общего числа. Вместе с этим количество остальных категорий населения, берущих кредиты, снизилось. Это происходит на фоне высокой закредитованности россиян, когда банки переориентируются на более взрослых клиентов. Для пенсионеров предлагают специальные более выгодные условия займов, так как они более ответственны и в большинстве случаев имеют какую-либо собственность, также стабильный доход и периодическую финпомощь от детей и внуков. Эксперты прогнозируют, что за год доля пенсионеров-заёмщиков превысит 20%.
В «СДМ-банке» отмечают, что ранее кредиты пожилым выдавались только при условии, что они будут погашены до наступления 65-летия. Сегодня это правило изменилось. Займы выдаются пенсионерам на сумму до 300 000 рублей под 15-23% в год, а возраст увеличен до 70 лет.
В свою очередь представитель «Бинбанка» Дмитрий Гузнер говорит о том, что текущими пенсионерами-заёмщиками являются те, кто застал развитие рынка займов еще 12-15 лет назад. То есть те, кто брал кредиты, будучи сотрудником какой-либо компании, продолжили ими пользоваться и при выходе на заслуженный отдых.
Однако аналитик «Эксперт РА» Анастасия Личагина указывает на определенные риски выдачи займов пенсионерам. Среди них — плохое здоровье у большинства представителей данной категории заёмщиков и низкие доходы по сравнению с зарплатами трудящихся граждан. При этом два этих фактора взаимозависимы: в случае ухудшения физического состояния увеличиваются расходы, а значит, сокращается доход. Если при наступлении такого случая человек будет вынужден выплачивать займ, то возникает угроза для его жизни. Тогда же долги могут быть возложены на родственников пенсионера — детей, внуков, супруга. Поэтому важно не допускать закредитованности пожилых людей, выдавая им не более одного займа одновременно.